1、1940年春，原中國國民黨副主席汪精衛與日本政府媾和，在南京成立新的“國民政府”，自此，對日抗戰進入新的“三國”時期——汪精衛的南京國民政府，蔣介石的重慶國民政府，毛澤東領導的陜甘寧邊區政府勢成三足鼎立，各自為政，互為掣肘。汪精衛上任後展開三大政策：在勢力范圍內展開建軍，清鄉剿共，同時誘招失意蔣派軍政要員入閣……
2、在一個平常的夜晚，發生瞭一件不平常的事。原因是日軍及偽政府的高級將領屢遭暗殺。在一次暗殺失手後，一位被捕的女同志被用盡各種酷刑後始終沒有泄露半點機密，最後卻被一個老中醫的針灸征服瞭，老中醫的銀針插在奄奄一息的女同志身上，日軍終於得到瞭情報。武田判斷，隻有內部情報已遭泄露的情況下，這些抗日殺手才能屢次得手，司令部藏有一位代號為“老鬼”的共產黨，而“老鬼”在不知行動泄露的情況下，依然發出瞭錯誤的情報。武田在截獲這份的情報後，對汪偽政府直屬單位“華北剿匪司令部”的情報人員展開瞭調查，希望能在五天後對刺殺人員甕中捉鱉。
3、於是在這個夜晚五個情報人員被騙到瞭封閉的裘莊，分別是偽軍軍事參謀部部長吳志國，偽軍總司令侍從官白小年，偽軍軍機處譯電科科長李寧玉，偽軍軍機處譯電科科員顧曉夢，偽軍軍機處處長金生火。武田鎖定瞭“老鬼在這五人中”，調查的期限隻有五天。住在不同的房間，大傢都打著自己的算盤，隔壁房間的吳志國（張涵予）在陽臺上唱起瞭空城計，顧曉夢和李寧玉也到瞭陽臺上各有所思。李寧玉的旗袍破瞭，顧曉夢幫她縫瞭起來。
4、進行瞭第一輪談話後，沒有絲毫破綻。武田決定鑒定五個人的筆跡，讓每個人寫瞭自己的生平簡介。通過字跡白小年被鎖定為第一個嫌疑人，陰柔的白小年（蘇有朋）不堪種種酷刑後死瞭，到死都不知道自己是怎麼被陷害。武田鎖定瞭第二個人——李寧玉（李冰冰），李寧玉是美國名校畢業的密碼人才，業務級別和水平高。李寧玉心裡想的隻是男友林宗，在自己被軟禁前的一個星期林宗失蹤瞭。武田試圖打開李寧玉的心裡防線，並測量李寧玉身體各個部分的尺寸讓李寧玉受盡侮辱。
5、老鬼必然還在剩下的三個人中，氣氛更緊張瞭。反日的情報人員試圖讓張貼情報的瘸子接近裘莊，整理垃圾，試圖找到突破口。被武田暗中發現，在吃飯時故意讓瘸子接近，收拾餐桌，試探大傢的表情。李寧玉再也經不起折磨，在餐桌上掀起桌子，憤怒而去。五天觀察到表情最自然的是金生火，李寧玉實屬一個墜入愛河的性情中人，對二人排出瞭。在審問後，本來要送金生火回房間，膽小的金生火再也經不起折騰，以為要對自己施刑，槍口對準自己結束瞭生命。
6、氣氛更緊張瞭，展開瞭吳志國和顧曉夢的鬥爭。顧曉夢心裡“恨透”吳志國，開始的時候顧曉夢就向武田說明在自己經手情報時，吳志國看過情報，而吳志國也曾闖入顧曉夢的房間，企圖侮辱顧曉夢。顧曉夢和吳志國被關到瞭同一間正在被監聽的屋子，武田企圖通過監聽得到信息，經過一段時間的沉寂，顧曉夢終於有瞭聲音，說要舉報吳志國，自己撿到吳志國的半根煙，這根煙上有情報密碼“撤”。顧曉夢把煙交給瞭武田。於是對吳志國施酷刑，硬漢子吳志國面對酷刑不屈不撓，始終不肯承認，甚至在面對針灸的酷刑時仍然不屈不撓唱起瞭空城計。在最後一刻，顧曉夢終於向李寧玉坦白瞭，自己就是老鬼，吳志國是被自己陷害的，遞給李寧玉半包吳志國抽的那個牌子的煙，讓她去舉報自己。李寧玉不肯，並也不能諒解林宗利用自己。最終李寧玉拿著煙告訴武田在曉夢被子裡發現的。這時吳志國已奄奄一息，也解除瞭對吳志國的懷疑，老鬼最終找到瞭，就是嫵媚的顧曉夢，沒有人懷疑過她。武田企圖對曉夢用刑找到老鬼的上級老槍，並以曉夢傢人的安全來威脅，曉夢終於同意和武田單獨談話。曉夢用言語激將瞭仕途坎坷的武田，武田終於發怒，曉夢已經打開瞭自己的手銬，正在和武田廝打的時候，王田香進門打中瞭顧曉夢，這時武田才發現已經上當，曉夢就是決定犧牲自己，結束瞭自己的生命。這時司令部已經死瞭兩個情報人員，還有吳志國在醫院被搶救。司令發現，武田假傳聖旨執行瞭這次調查。武田在軍事會議上毆打長官，即將戴罪回國，武田的爺爺曾經戰敗自殺，這一直是武田心裡最脆弱的地方，這次假傳自己被授權展開調查也是想在回日本前立功，不用戴罪回國。司令和武田決定讓王田香來承擔所有罪名，王田香發現企圖逃跑的時候被槍殺瞭。多年以後，武田作為戰犯即將回國，自己還在欣然自己可以回傢的時候，卻被吳志國刺殺瞭。吳志國找到瞭在工廠工作的李寧玉，吳志國告訴李寧玉，當晚自己唱起空城計的時候，曉夢和吳志國就已經心照不宣瞭。吳志國就是老槍，而曉夢並不知道。二人明白瞭立場後就立刻表現出瞭對立，為瞭保一個人出去送情報。在吳志國闖入房間的那晚，曉夢說瞭自己有辦法送情報出去，但吳志國並不知道曉夢把情報繡在瞭內衣上，打算犧牲自己。吳志國確定曉夢能帶出情報的情況下，決定承擔一切。在吳志國受盡酷刑奄奄一息的時候，還在唱空城計，並用手指傳送著情報，搶救人員中的情報人員立刻發出瞭情報。再加上曉夢犧牲，被帶出裘莊後內衣上的情報。武田和司令甕中捉鱉的計劃失敗，抗日英雄們的刺殺計劃在得到情報後就取消瞭。李寧玉取出瞭當年曉夢幫自己補的旗袍，上面的針法確實曉夢用摩斯碼給李寧玉的遺言。此時李寧玉已泣不成聲。
